Облигации и их особенности на Финам

Финам Бондс – информационный портал, посвященный рынку облигаций, акций и другим ценным бумагам, доступным инвесторам. На страницах ресурса представлены отчеты аналитиков, рекомендации специалистов.

Что такое Финам Бондс

На сайте брокера доступны следующие разделы:

• котировки;
• новости и комментарии;
• калькулятор доходности;
• планируемые выпуски облигаций;
• рекомендации;
• итоги торгов;
• проблемные выплаты;
• обучающие материалы;
• форум.

В чем разница между акциями и облигациями

Ценные бумаги отличаются механизмом действия. Владельцы акций могут:

• влиять на политику организации (хотя возможны исключения);
• получать дивиденды.

Эмитент – акционерное общество. Рыночная цена бумаги зависит от деятельности компании и ее перспектив. Инвестиции высокорискованные, поэтому никто не гарантирует, что будет прибыль. Вероятный доход нефиксированный, хотя потенциально он выше того, что могут получить владельцы облигаций.

Эмитенты бондов – государство, муниципальные органы, корпорации и частные компании. Приобретая ценные бумаги, держатели выступают в роли кредиторов по отношению к организациям и органам власти. В управлении инвесторы не участвуют (хотя возможны исключения), но получают фиксированный доход.

Цена бумаги определяется средней процентной ставкой. Долговые расписки выпускают на установленный период, вложения в них имеют низкую степень риска.

Если компания становится банкротом, сначала выплаты получают держатели бондов, потом акционеры.

Облигации компании

В списке ценных бумаг, которые предлагает Финам, более 1700 наименований. Физическим лицам доступны облигации федерального займа (ОФЗ), которые еще называют «народными», муниципальные и корпоративные бонды.

Через брокера покупают еврооблигации. Это валютные займы российских компаний, выплаты которых производятся в долларах или евро. В компании инвесторы приобретают долговые расписки Федерального казначейства США, а также другие бумаги иностранных эмитентов.

Котировки ОФЗ

РФ привлекает деньги инвесторов, выпуская государственные бонды. Кредиторы получают от Минфина проценты, а после завершения срока жизни бумаги им выплачивается ее номинальная стоимость. Государство становится гарантом сделки, поэтому такие долговые расписки относятся к низкорискованным.

Котировки ОФЗ доступны на сайте Finam.ru. Там публикуется информация о стоимости, а также о доходности, номинале, размере купона, дате его погашения.

Условия покупки облигаций

Для того чтобы покупать ценные бумаги в Финам, нужно стать клиентом брокера. Потребуется открыть индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) или брокерский. Заявки принимаются от граждан России, процедура проводится онлайн и бесплатно.

Для регистрации на сайте Finam.ru кликают по вкладке «Кабинет клиента», входят в него с помощью подтвержденной учетной записи на «Госуслугах». При отсутствии аккаунта документы подписывают в офисе брокера.

Для покупки бондов следует пополнить депозит: минимальный порог входа – 30 тыс. руб.

Преимущества и недостатки

Перед началом инвестирования необходимо ознакомиться с положительными и отрицательными моментами вложений в облигации.

К достоинствам долговых расписок относятся следующие:

1. Высокий уровень надежности. Эмитенты, имеющие хороший кредитный рейтинг, выпускают бонды, вероятность невозврата заемных средств по которым сведена к минимуму.
2. Заранее установленная доходность. Изучив оферту, можно узнать процентную ставку долговых бумаг.
3. Неизменность величины дохода. Инвестор, приобретая облигации, получает оговоренный в условиях оферты процент до тех пор, пока не наступит дата погашения ценной бумаги. При этом ставка не меняется даже в том случае, если ЦБ РФ снижает ключевую.
4. Высокая ликвидность. Долговые расписки можно без труда продать. Если это бумаги госзайма, регионов или корпораций, реализовать их можно по стоимости, которая близка к номиналу.
5. Сохранение прибыли. Продать бонды можно в любой момент, не потеряв купонный доход. Этим бумаги отличаются от банковского депозита: досрочное изъятие денег со счета приводит к потере процентов.
6. Облигации приносят держателям больше денег, чем вклады в банке. Процент по бондам будет отличаться: он выше, чем в финансовых организациях.

К минусам инвестирования в долговые расписки относятся следующие:

1. Процентные риски. Если инфляция увеличится, повысится средняя ставка по банковским вкладам, то стоимость бондов будет меньше номинальной. Если инвестор реализует бумаги до того, как наступит дата погашения, он получит меньше, чем потратил при их покупке.
2. Риск дефолта эмитента. Если деньги в банках на вкладах застрахованы в пределах 1,4 млн руб., то на бонды такая защита не распространяется.

Российские эмитенты выплачивают купонный доход 1 раз в 6 месяцев или в год. Есть ценные бумаги, после продажи которых можно не платить НДС. Гражданам, открывшим ИИС, предоставляется налоговый вычет.

Держатели долговых расписок могут передать их по наследству. Есть возможность использовать расписки в качестве залога в банках при получении кредита.

https://youtube.com/watch?v=RoJqxMtmFrE

Стоит ли вкладываться в облигации

Долговые бумаги позволяют получать пассивный доход: частное лицо может сделать их частью инвестиционного портфеля. Вкладываться в бонды нужно, но есть бумаги 3-го эшелона и «мусорные» облигации – их покупать не стоит. Лучше отдать предпочтение самым надежным: ОФЗ, долговым распискам регионов и корпораций («голубым фишкам»).

Выгоднее всего покупать бонды во время их первичного размещения или в момент кризиса на финансовых рынках. В этом случае возможна покупка со скидкой. Это увеличивает итоговую доходность бумаг.

Можно зарабатывать на разнице курсов, покупая и реализуя расписки, не дожидаясь момента их погашения.

Пенсионные фонды ведущих стран мира хранят свои средства в облигациях, поэтому даже в момент кризиса ПФ не терпят крах, как это случается с компаниями и банками. Частное лицо может использовать эту стратегию.

Центральные банки стран Европы снижают процентную ставку – это же происходит в России и США. Инфляция во многих государствах стремится к нулевой отметке, поэтому приобретение всех ценных бумаг, доход по которым перекрывает ставку ЦБ, выгодно.